Auteur(s) : Rym Ayadi, Giovanni Ferri, Valerio Pesic
Sujet : Modèles d’affaires
Date de publication : 15 juillet 2016

Ce document de travail a été dirigé par Rym Ayadi, directrice du CIRFC.

Cet article a trois objectifs principaux. Tout d’abord, en appliquant l’approche Ayadi et al. (2016), nous trouvons de nouveaux résultats sur les différents niveaux de risque des banques (mesurés par la distance au défaut), en tenant compte des spécificités possibles des modèles d’affaires des banques européennes. Deuxièmement, nous tentons d’expliquer ces différences par le biais de l’adoption de les notations internes et dispersion des montants d’APR (actifs pondérés par le risque), ce qui soulève la question d’un arbitrage réglementaire différent selon les modèles d’affaires des banques. Troisièmement, nous examinons si, et dans quelle mesure, le degré d’arbitrage réglementaire varie selon les modèles d’affaires des banques. Nos résultats montrent que l’un des cinq modèles d’affaires identifiés par Ayadi et al. (2016) est déviant. Tel est le cas pour les banques classées comme de détail diversifié de type 2 qui semblent être des mutants et engagent systématiquement dans l’arbitrage réglementaire. Notre conclusion est que les modèles d’affaires des banques sont importants dans l’évaluation des risques et la réglementation.

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